HFM 2022年10月4日全球市场分析

近期市况：

汇市方面，美元指数反弹不济，日内跌至111.51；美国10年期和2年期国债收益率保持倒挂，前者录得3.62%而后者收于4.09%。

非美货币方面，欧元兑美元因欧洲国家PMI表现不及预期而承压至最低0.9752，随后回涨至0.9823；英镑兑美元随着政府放弃富人减税方案后持续拉升至1.1322，逼近7日高点；美元兑日元持稳于高位，收于144.51；澳元、纽元兑美元反弹收涨，报0.6513和0.5718；美元兑加元空头承压并回吐上周逾半涨幅，至1.3621；美元兑瑞郎持续走强并收于0.9917【瑞士9月CPI月率和年率分别录得-0.2%和3.3%，低于市场预期和前值】。

在贵金属市场，现货黄金随着美元和债券收益率走弱后强势飙涨约40美元并触及1700美元关口，为近3周以来首次；现货白银直线冲高至20.66美元/盎司，创8月15日以来新高。

有关欧佩克+可能减产100万桶/日（为大流行以来最大减产规模）的消息提振了油市。美原油最高触及84.50美元/桶，为9月22日以来首次。

近期关键事件：

美国数据表现逊色，鹰派政策恐提前夭折？

昨日，美国Markit公布的9月制造业PMI终值录得52.0，略高于市场预期和前值的51.8。另外，ISM公布的制造业PMI则表现不及市场预期的52.2，仅录得50.9，创下2020年5月以来新低。从子数据来看，产出指数和库存指数略有增长，至50.6（此前50.4）和55.5（此前53.1）；其它数据则录得下滑，包括物价支付指数（51.7，此前52.5）、就业指数（48.7，此前54.2）以及新订单指数（47.1，此前51.3）。值得注意的是，制造业新订单已在四个月内录得第三次收缩。

此外，8月营建支出月率业表现逊色，录得-0.7%，低于市场预期的-0.3%和前值-0.6%（修正前为-0.4%）。该数据已连续四个月录得收缩。疲软的经济数据和信贷市场，加上近期有关瑞士信贷崩溃的传闻掀起了市场对美联储在2023年降息的押注。在美国国债市场，债券收益率已有显著滑落，其中10年期在今年首次跌超25个基点，为过去10年来的第二次。

美国债券收益率下滑导致美元疲软，美元指数日内承压至111中位水平。非美主要货币纷纷反弹。无利息资产黄金获得多头青睐，隔夜站上1700美元水平，为9月14日以来首次；现货白银创8月15日以来新高，报20.66美元/盎司。三大主要美股股指近乎收复上周跌势，截至收盘，标普500指数录得3682、纳斯达克指数录得11248而道琼斯指数录得29502。

主要品种走势分析：

美元指数

（美元指数日线图来源：HFM）

日线图显示美元指数震荡下挫，当前收于前低111.80。从MACD来看，快慢线形成死叉，白色动能柱收缩殆尽。指数走势基本和动能柱的变化一致。

欧元兑美元

(欧元兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示欧元兑美元震荡上涨，当前测试0.9825阻力。从MACD来看，快慢线形成金叉，红色动能柱收缩殆尽。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

英镑兑美元

(英镑兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示英镑兑美元震荡上行，当前收于1.1095支撑。从MACD来看，快慢线向上运行，白色动能柱温和放量。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

美元兑日元

(美元兑日元日线图 来源：HFM)

日线图显示美元兑日元保持区间震荡，当前收于143.75支撑。从MACD来看，快慢线向下运行，红色动能柱呈平行。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

澳元兑美元

(澳元兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示澳元兑美元反弹上涨，当前回测0.6530阻力。从MACD来看，快慢线呈拐向，红色动能柱温和收缩。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

纽元兑美元

(纽元兑美元日线图 来源：HFM)

日线图显示纽元兑美元反弹收涨于前高0.5680。从MACD来看，快慢线呈拐向，红色动能柱逐渐收缩。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

美元兑加元

(美元兑加元日线图 来源：HFM)

日线图显示美元兑加元遇阻回落，当前承压于1.3750阻力。从MACD来看，快慢线呈拐向，白色动能柱温和收缩。汇价走势基本和动能柱的变化一致。

美元兑瑞郎

（美元兑瑞郎日线图来源：HFM）

日线图显示美元兑瑞郎震荡上行，当前收于前高0.9860。从MACD来看，快慢线向上运行，白色动能柱呈平行。汇价走势和动能柱的变化呈分歧。

黄金

(黄金日线图 来源：HFM)

日线图显示金价震荡走强，当前收于前高1690。从MACD来看，快慢线向上运行，白色动能柱温和放量。金价走势基本和动能柱的变化一致。

白银

(白银日线图 来源：HFM)

日线图显示银价扩大涨势，当前收于前高20.50。从MACD来看，快慢线向上运行，白色动能柱持续放量。银价走势基本和动能柱的变化一致。

美原油

(美原油日线图 来源：HFM)

日线图显示油价震荡上涨，当前测试84.00关键阻力。从MACD来看，快慢线形成金叉，白色动能柱温和放量。油价走势基本和动能柱的变化一致。

假日市场休市：中国国庆节

中国所有交易所休市。

日内重点事件：

1. 澳洲联储公布利率决议。

北京时间11：30，澳洲联储将公布至10月4日利率决定。该央行已连续5个月加息，至2.35%，涨息幅度达225个基点。近期，随着房地产市场状况恶化，有经济学家预期澳洲联储可能放缓加息步伐，为25个基点。他们预测现金利率中值为3%，并在明年中期达到3.8%的峰值。

2. 2022年FOMC票委、克利夫兰联储主席梅斯特发表讲话。

北京时间21：15，2022年FOMC票委、克利夫兰联储主席梅斯特将发表讲话。梅斯特对于美联储紧收货币政策表示支持。她表示，为了遏制通胀上升并将其降至2%的目标水平，加息是必要的措施。梅斯特也将于周五北京时间06：30二度登场并发表讲话，值得市场参与者关注。

3. 新西兰联储公布利率决议及货币政策评估报告。

周三北京时间09：00，新西兰联储将公布至10月5日利率决定。该央行已连续7个月加息，至3%，涨息幅度达275个基点。该央行在声明中表示将进一步收紧货币政策，预计今年和明年年底官方现金利率将达到3.69%（此前预期为3.41%）和4.10%（此前预期为3.95%）。

日内经济数据：

Larince Zhang

市场分析师

风险免责声明：本网站的内容仅作为一般性的营销交流用途，仅供参考并不构成独立的投资研究。本网站的任何内容均不包含或不应被视为用于买卖任何金融工具的投资建议。本网站提供的信息均来自信誉良好的金融资源，内容中任何包含过去表现指标的信息均不能或可靠地指示未来的表现。所有用户应了解任何有关杠杆产品的投资都具有一定程度的不确定性。这种性质的投资都涉及高风险而所有用户应对此承担全部责任。我们不承担用户对于本网站提供的信息进行的任何投资所造成的任何损失。未经我们事先的书面许可，本网站的任何内容都不得私自转载或复制。