风光大基地，中期值得关注！

　　李国军 白金投顾

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　　《短牛禅机（股票池）》产品制作人

　　14年证券从业经验。擅长技术面分析，尤其是缠论系统分析。操作风格方面，注重趋势确定下的缠论三买回抽机会，稳健配置与热点捕捉策略相结合。

　　所谓“风光大基地”是对领导人“大型风电光伏基地项目”的简称，是建立在推动实现碳达峰、碳中和目标这一前提条件下提出的实际方案和动作。其实早在今年三月份公布的国家“十四五”规划纲要中就提出要推进现代能源体系建设工程，其中第一个就是“大型清洁能源基地”的建设，国家发改委能源研究所可再生能源中心研究员石璟丽在主题演讲时就已表示，“未来10年，中国可能需要10亿千瓦的风光新增装机，这需要通过一个个项目来实现”。从实施情况来看，近期大型风光基地项目推进进程明显在加快。

　　我国幅员辽阔，基地化、规模化开发大型风电、光伏基地将是重要开发方式，其中沙漠、戈壁、荒漠地区是我国重大新能源基地的重点布局区域，因上述地块光照强、风力大、降水少、蒸发量大，与风能、太阳能资源丰富区域高度重叠，以沙漠、戈壁及荒漠为主的大型风电光伏基地建设对实现碳达峰、碳中和的意义重大、是重要支撑，不仅对减碳、生态效益显著，还能有效提高现有输电通道的利用率，带来可观的经济效益。

　　与风光大基地概念相关的板块相关，光伏产业链、风电产业链、电池及储能最先得到关注，“十四五”期间会议已经提及要重点发展九大清洁能源基地、四大海上风电基地等，大清洁能源基地以低于划分，形式上以风光储一体化为主，其实代表了发展光伏基建，光伏屋顶渗透率将快速提升；四大海上风电基地主要是推动我国风电基地建设，有望推动风电装机高增，根据中国电力企业联合会发布《2021年上半年全国电力供需形势分析预测报告》，预计2021年将新增风电装机量50GW，至少能跟2020年持平，预期从35GW上调到50GW，市场对风电的悲观预期有所修复。储能方面，电化学储能和抽水储能是相对较为收益的两个分支，8月6日，国家能源局发布《抽水蓄能中长期发展规划(2021-2035年)》(征求意见稿)，要求到2035年，抽水蓄能电站投产总规模达到3亿千瓦，整体价值量为1.8万亿，复合增速在16%左右。

　　二、风光大基地重申以来 相关板块涨跌几何？

　　我们截取了上文提到的相关板块自2021年10月12日开始截止到10月21日收盘的数据，光伏概念（880544）、电池ETF基金（159757）及储能（880730）自领导人在《生物多样性公约》再次强调风光大基地之后，均实现4.83%到9.27%不等的涨幅。值得一提的是，光伏及储能概念自今年年初以来就有不小的涨幅，如光伏概念自1月1号到10月21号截止涨幅37.49%，远超同周期上证指数、沪深300及中证500等主要指数表现。

　　受风光大基地及碳中和、碳达峰等大概念影响，相关产业在二级市场的突出表现实际是其产业大发展的外化，关注实际产业进步我们可以看到，我国可再生能源的发展一直是上层建筑的重要组成部分，“十四五”新能源发展政策是除了是实现双碳目标的支撑，还是推动行业广义大发展的重要支撑，可再生能源行业的政策利好频出，给了行业非常强的信息，相关产业可能会迎来最好的发展时期。

　　综上所述：随着我国为实现双碳目标不断推进相关行业发展，我们对新能源这一赛道的关注和信心也越发坚定。从新能源概念延伸出的包括新能车、风电、储能、电池等板块的表现依旧不改长期看好发展前景的思路。

　　参考资料来源：东方财富网、中信建投通达、上海证券报

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