每日策略丨沪指探底回升，节前或维持弱势震荡走势，热点题材能否局部主升？

　　01

　　盘面回顾

　　9月22日，三大指数全天低开高走，创指冲高回落，个股涨跌持平。截至收盘，沪指收报3628.49点，涨幅0.40%；深成指收报14277.08点，跌幅0.57%；创业板指收报3164.33点，跌幅0.91%。股指期货方面，沪深300期指IF2110跌幅0.66%，上证50期指IH2110跌幅1.23%，中证500期指IC2110涨幅1.07%。盘面上，电力、抽水蓄能、风电、核电等板块领涨，饮料制造、猪肉、盐湖提锂、元宇宙等板块跌幅靠前。个股方面，两市共124股涨停（含ST），7股跌停（含ST）。

　　02

　　市场策略

　　节后第一个交易日，资金回流较为活跃，外围大跌仅影响的是市场的开盘竞价。风电再次成为这一轮小周期的核心板块，带动了整体的新能源发电潮。加速爆发之后，短期之内会面临分歧调整，但基本面良好的核心股依旧能在调整之后穿越。指数大概率在国庆节前维持弱势震荡走势，但热点题材仍有望局部主升。

　　从外部因素来看，中秋假期全球避险情绪升温、外盘大跌，可能导致A股短期震荡调整。然而FOMC会议和美国债务上限问题都偏短期，靴子落地后出现意外的可能性较低。其他外盘因素对中国经济影响较小，也不会破坏A股核心赛道投资逻辑，因此如有调整有望带来新的布局机会。

　　配置上建议把握可能的节后调整带来的机会，围绕“碳中和”中期主线展开布局：光伏、新能源上游(包括相关有色、化工等)、军工、新能源车、半导体、券商、专精特新“小巨人”等，部分国有地产龙头公司等在调整中也将迎来布局良机。

　　03

　　机会前瞻

　　据中国广核集团官方消息，截至2021年9月21日，大亚湾核电站已实现安全运营10000天，累计供电超3800亿度，等效减排效应相当于种植近90万公顷森林。

　　大亚湾核电站是大陆第一座引进外资建设的商业核电站，自1993年开始运行，安全运营一万天具有里程碑意义，有望减轻社会对核电安全的顾虑，让行业快速脱离停滞期，进入积极有序发展的新开端。后市来看，在“碳中和”的大背景下，我国提出2030年非化石能源消费占比达到25%的承诺，核电有望迎来新一轮发展的政策机遇期。

　　相关上市公司：东方电气、江苏神通。

　　黄磷价格再创年内新高

　　据百川盈孚数据显示，9月17日，黄磷报价为65000元/吨，再创年内新高，全年大涨超400%。

　　我国磷矿资源贫乏，可开采年限不足40年，磷矿资源供给较为刚性。在环保、碳中和等政策背景下，国内磷酸一铵产量自17年起已连续4年下滑。叠加能耗双控政策加速推进，原材料黄磷供给持续吃紧，价格易涨难跌。展望后市，黄磷耗电量高达15000度/吨，随着国内能耗双控政策的持续加码，原材料黄磷产量将持续受限，供需趋紧下黄磷价格走高，产业链上游盈利将显著增厚。

　　相关上市公司：兴发集团、鲁北化工。

　　龙头钠离子电池产线明年投产

　　据选股宝消息，9月16日，宁德时代董事长助理孟祥峰透露，明年宁德时代将有一条钠离子电池产线投入生产。

　　今年7月29日，宁德时代发布第一代钠离子电池，电芯单体能量密度达到 160Wh/kg，为目前全球最高水平，并规划2023年形成基本产业链。此外，工信部表示，将支持钠离子电池加速创新成果转化，支持先进产品量产能力建设。此次公布投产意味着钠离子产业化进程将更进一步，有望实现对部分低能量密度的动力锂电池市场和储能市场实现替代，率先布局相关产业链的公司显著受益。

　　相关上市公司：宁德时代、欣旺达。

　　- 免责声明 -

　　投资有风险，入市需谨慎。本页面所有信息不构成投资建议，不构成对任何金融产品、服务的推介，请审慎选择与自身风险承受能力及投资目标等相匹配的产品及服务。