收藏本站 网站导航 开放平台 2021年6月22日 星期二

Uniswap v3如何开启了DeFi的效率新时代?

来源 中金网 06-11 10:37
摘要: 2020年,Uniswap v2的受欢迎程度对于DeFi协议来说是前所未有的。这个去中心化交易所似乎是新金融革命的中心。在交易量方面,Uniswap首先与主要交易平台相匹配,然后超越主要交易平台,Uniswap已经被分叉了无数次,试图模仿其成功。
nature-3254564_1920.jpg

  区块天眼APP讯 : 2020年,Uniswap v2的受欢迎程度对于DeFi协议来说是前所未有的。这个去中心化交易所似乎是新金融革命的中心。在交易量方面,Uniswap首先与主要交易平台相匹配,然后超越主要交易平台,Uniswap已经被分叉了无数次,试图模仿其成功。

  5月5日其第三次迭代的推出引入了一种新的模式——将传统交易所平台使用的限价订单簿与自动做市商(AMM)公式相结合。这种设计在提供流动性时带来了资本效率与更多的灵活性。

  作为交换,流动性提供者(LP)必须在协议中发挥积极作用。Uniswap v2模型允许用户为交易对的整个范围提供流动性。最新的迭代有一个称为集中流动性的功能,并将其限制在价格范围的特定部分。

  因此,用户必须竞争以保持盈利。在其推出后,随着约9500个LP迁移到新的迭代,这个去中心化交易所的用户数量激增。根据Block提供的数据,这一指标在炒作平息后下降了。

  有了Uniswap v3模型,更少的LP有能力参与到提供有用的流动性的竞争中。然而,他们可以利用该协议的资本效率。在其第二次迭代中,为某些交易对(例如稳定币交易对)提供的流动性未被使用。

  Uniswap v3允许用户自定义他们想要提供流动性的价格范围。最有可能的是,他们会将其放在最有用的范围内。因此,他们100%的资本在该有用的价格范围内赚取费用。

  Uniswap v3在DeFi领域获得主导地位

  Uniswap v3对LP的要求更高,但为他们提供了新的工具、被动/主动策略的组合、未来与L2扩展解决方案Optimistic Rollups的整合以及与其他协议的更多互操作性。

  Block研究的数据表明,Uniswap v3在吸引有巨大利息的交易对的流动性方面更加成功。在不到两周的时间里,第三次迭代在交易量方面占据了wBTC/ETH、USDC/ETH、UNI/ETH的市场份额。在Uniswap v2中,利息和流动性较低的交易对(如FEI/ETH)有更好的交易量。这似乎可能会随着时间的推移而改变。

  此外,由于其效率,Uniswap v3可以为稳定币和代币之间的交易对提供更好的交易。研究预测,随着时间的推移,这些交易对将占据主导地位,并在交易所的未来发挥更大的作用。

  进一步的数据表明,在几个星期内,Uniswap v3占了第二次迭代交易量的80%,它在流动性方面高出10%。后者一直围绕着交易对的市场价格,与V2(0.81%)相比,Uniswap v3的滑点比例较低(0.49%)。这些指标似乎呈上升趋势,表明第三次迭代正在实现其目标。

  尽管推出困难重重,但Uniswap v3仍在进行中。LP、用户和做市商仍在试验和熟悉其功能和特性。Block研究的数据表明正在以低速度进行迁移。随着协议的发展和成熟,它将整合功能,并将与以太坊生态系统的更多部分一起运作,以促进更多用户的参与。

  Block研究的作者Mika Honkasalo和Larry Cermak被邀请参加Amber Group的Crypto Unstacked Podcast第65集权力。研究人员对该去中心化交易所的特点、新模式、效益、新的LP代币功能等做了深入的研究。

  关于新迭代的未来,Cermak预测Uniswap v3将在数量上翻转v2。他说:

  “最终,这将会发生(......)同样重要的是要记住,Uniswap正在相对努力地推动人们迁移。如果你现在去Uniswap,它会自动引导你通过v3,除非你想切换到v2。”

  Block的研究是由Amber Group开启的,Amber Group是一家具有国际影响力的领先加密货币金融服务提供商。这家公司旨在为客户创造长期价值,并一直在加倍努力研究和学术工具,如Amber Academy和流行的播客Crypto Unstacked。

  它对最新协议、主要加密货币公司、趋势和创新的深入研究已被证明是投资者的一个有用工具。像对Uniswap v3进行的研究,对于掌握建立在以太坊上的生态系统的真正影响、其局限性、能力、机会和支持新的全球金融体系的潜力至关重要。

  注:原文来源于bitcoinist,由Carole编译,英文版权归原作者所有。

更多区块链消息,请关注下载区块天眼APP,全球区块链监管查询APP 。

DeFi
免责声明:中金网发布此信息目的在于传播更多信息,与本网站立场无关。中金网不保证该信息的准确性、真实性、完整性、有效性等。相关信息并未经过本网站证实,不构成任何投资建议,据此操作,风险自担。
相关新闻 更多

DeFi一周回顾:DEX地址数创53天内低谷,借贷平台清算量创年内新低

DeFi总锁仓量企稳,总地址数稳健增长根据DeBank的数据,上周,DeFi总锁

DeFi 1小时前

慢雾:解析 BSC DeFi 项目 Impossible Finance 遭闪电贷攻击细节

Impossible Finance 的 DEX 架构参考了 Uniswap v2,但在 Pair 的实现上有所不同,这是导致攻击事件的根本原因。

DeFi 11小时前

DeFi的创新速度是传统金融的10倍?

去中心化金融(DeFi)正在重新定义金融的未来,为金融应用提供动力的底层基础设施

DeFi 12小时前
天眼经纪商 更多
天眼交易所 更多
猜你喜欢